海尔消金业绩图
来源 | 镭射财经（leishecaijing）
海尔消费金融的赚钱能力强大，令人难以置信。
通过其2024年金融债券（第一期）发行文件，海尔消费金融展现了其出色的盈利能力和稳健的业绩增长。海尔消金利用自营助贷、线上线下协同策略，实现了连续三年净息差的逆势增长，贷款平均定价亦逆势上升。
更令人赞叹的是，海尔消金线下直营业务产能爆发，一支25人的自营销售团队，一年产能高达20亿元。接下来，我们将从多个维度，深入探讨海尔消金的强大盈利能力。
一、净息差连续上升
从海尔消金评级报告公开披露的数据来看，其总资产、净营业收入和净利润等关键指标均保持了稳健的增长态势。
海尔消金的净息差水平逐年上升，这主要得益于其贷款资产定价的提升，以及负债成本的优化。这与其他头部消金公司普遍呈现的息差下行趋势形成鲜明对比。
海尔消金的净息差水平分别为8.68%、9.35%、9.6%，连续三年的逆势增长，展现了其强大的盈利能力和稳定的风险控制。
二、客群定位及风险定价
海尔消金专注于传统银行金融服务覆盖不足且具有较强消费意愿或资金周转需求的普惠群体。
其客群以中青年为主，截至2023年末，18-40岁客户贷款余额占比达到75.27%。
海尔消金的风险定价策略也体现了其对于普惠金融的坚守。尽管其平均贷款利率有小幅上升，但仍然是行业内较高的水平，这主要源于其优质老客的授信额度提升，以及对普惠客群的稳健定价。
三、线上线下业务模式
海尔消金构建了线上现金贷款业务和线下场景分期业务的双重模式，并通过线上助贷、线上直营、线下直营和线下渠道业务等多个渠道进行拓展。
线上业务，特别是自营业务，已成为海尔消金的主力，其规模占比近90%。
线下业务则依托海尔集团消费场景，发展出教育和医美分期业务，并在全国范围内开展。
凭借强大的风控体系和精准的市场定位，海尔消金成功构建了线上线下协同的业务模式。
四、加速核销平不良
随着海尔消金业务的扩展，其不良贷款余额和不良贷款率均有所上升，但海尔消金通过强大的催收和核销力度，保持了资产质量的稳定。
通过批量司法诉讼和多种催收方式，海尔消金成功将不良贷款率保持在较低水平，并实现了不良贷款的有效处置。
综上，海尔消金凭借其稳健的风险管理、精准的市场定位和强大的线上线下协同能力，实现了超强的盈利能力，成为腰部消金公司中的佼佼者。
